接下来，我将开始撰写报告正文：

# 电子竞技企业调查报告

1 电竞行业概述

电子竞技作为利用电子设备作为运动器械进行的人与人之间的智力对抗运动，已经发展成为全球范围内备受瞩目的体育娱乐形式。中国电子竞技行业经过二十余年的发展，已经从最初被边缘化的"电子海洛因洛因"逐步演变为受到社会各界认可的正规产业。随着游戏产业的蓬勃发展和互联网技术的持续进步，电子竞技已经形成了涵盖职业选手、教练团队、赛事组织、直播平台和赞助商在内的完整产业链。

中国电竞行业发展历程可划分为四个主要阶段：探索期（1998-2008年）、发展期（2008-2014年）、增长期（2014-2018年）和爆发期（2018年至今)。在探索期，中国引入了第一批电竞游戏，第三方赛事开始萌芽；到了发展期，电竞实现网游化转型，游戏厂商开始主导赛事；进入增长期后，职业联赛体系不断发展完善，移动电竞开始崛起；而在当前的爆发期，电竞体育化属性不断增强，通过作为正式项目亮相杭州亚运会等大型赛事，持续向社会传递正向价值。这一演进过程体现了电竞从简单的娱乐活动向专业化、产业化方向发展的轨迹。

*表：中国电竞行业发展阶段*

| 阶段 | 时间段 | 主要特征 |

|-|-|--|

| 探索期 | 1998-2008 | 电竞游戏引入，三方赛事萌芽 |

| 发展期 | 2008-2014 | 电竞 电竞网游化，厂商主导赛事 |

| 增长期 | 2014-2018 | 职业 职业联赛发展，移动电竞崛起 |

| 爆发期 | 2018至今 | 电竞体育化持续推进，向社会传递正向价值 |

电竞产业的生态系统主要由三个部分组成：上游的游戏研发和运营，呈现出一定的垄断格局；中游包括赛事主办方、承办方和俱乐部，它们共同生产赛事内容；下游则由直播平台构成，成为电竞内容最主要的传播渠道。在这一产业链中，赛事运营商成为电竞赛事爆发最直接的受益者，而电竞俱乐部的收入则主要来源于赛事奖金和商业赞助。值得注意的是，电竞行业的商业模式主要围绕着流量变现展开，其中广告、赞助和版权等围绕赛事产生的收入潜力巨大。

2 市场现状分析

2.1 市场规模与收入结构

中国电竞市场近年来展现出稳健的发展态势。2024年，中国电竞市场规模达到约1790亿元，同比增长5.5%。特别是在产业收入方面，在经过两年下滑后，2024年重回增长轨道，全年电子竞技产业实际销售收入达到275.68亿元，同比增长4.62%。需要注意的是，中国音像与数字出版协会在2023年调整了统计口径，移除了电竞游戏产品收入数据，仅包含电竞直播、俱乐部、赛事和其他收入。这一调整为准确理解电竞产业收入构成提供了更为清晰的框架。

从收入结构来看，直播收入占据绝对主导地位，占总收入的80.84%。这部分收入主要来自电竞内容的在线直播打赏、广告植入等。赛事收入和俱乐部收入分别占比8.75%和6.37%，而其他收入占比则为4.04%。这一分布反映了当前电竞产业高度依赖直播平台的现实，同时也预示着赛事价值和俱乐部商业开发仍有着巨大的增长空间。

资本市场对电竞产业的发展前景同样持乐观态度。据预测，到2026年，中国电子竞技市场规模将突破3000亿元，并将带动周边产业规模超万亿元，成为中国数字经济发展的数字经济发展的重要增长点。这一预期促进了更多资本涌入电竞产业链的各个环节，进一步加速了产业的扩张与成熟。

2.2 用户规模与特征

中国拥有全球最大的电子竞技用户群体。2024年，中国电子竞技用户规模达4.90亿，同比增长0.42%。近五年来，国内电竞用户规模基本保持稳定，显示出市场已进入成熟期。值得一提的是。值得一提的是，电竞用户对电竞内容表现出极高的忠诚度和黏性，数据显示，74.3%的用户关注电竞已超过3年，49.6%的用户甚至每天都会关注电竞内容。

从用户结构来看，电竞在中国的普及度和接受度均已达到较高水平。调查显示，普通消费者中认为自己属于电竞爱好者的比例高达50.10%，而从事电竞相关工作的人数相关工作的人数占比也达到了27.72%。这表明电竞已不再是边缘亚文化，而是深深融入了当代年轻人的日常生活，成为一种主流的生活方式和娱乐选择。

电竞用户的消费行为也呈现出鲜明特征。他们在战队周边、线下门票和游戏周边方面表现出较高的消费意愿，其中购买过喜欢战队应援周边的用户占比达到38.42%。这类消费往往具有一定的周期性，主要以季度为单位较为集中，反映出电竞消费与赛事周期密切相关的特点。

2.3 区域分布与城市发展

中国电竞产业在地理上呈现出明显的集聚效应。2024年，我国电子竞技线下赛事举办城市集中分布于华东、西南地区。其中，上海持续成为举办电子竞技赛事数量最多的城市，占全国的17.8%。其他主要城市依次为成都、杭州、北京，占比分别为15.3%、7%、7.3%和6.5%。这种区域分布格局与各城市的产业政策、基础设施以及电竞文化氛围密切相关。

根据《2024年全球电竞运动行业发展报告》，在全球电竞城市影响力指数排行榜前十名中，有上海、北京、深圳、成都四座中国城市，彰显了中国在全球电竞格局中的重要地位。尤其是上海，已成为全球首个举办DOTA2国际邀请赛、英雄联盟全球总决赛和反恐精英世界锦标赛三大国际顶尖电竞赛事的城市，展示了其在电竞领域的强大吸引力和组织能力。

在城市发展规划中，多地政府已将电竞列为重点扶持产业。杭州借助亚运会契机，在新一轮动漫游戏产业支持政策中首次纳入电竞产业，并提出到2025年初步建成国际动漫之都、电竞名城的目标。类似地，深圳提出了《深圳市关于建设国际电竞之都的若干措施》，旨在从加强电竞内容创作、培育电竞市场主体等多个市场主体等多个维度全面发力。

3 产业链与企业分析

3.1 上游：游戏研发与设备制造

电竞产业链的上游主要由游戏研发商和设备制造商构成。在游戏研发领域，近年来国产游戏内容制作水平显著提升，推动了整个游戏产业的加速发展。诸如《王者荣耀》《和平精英》《无畏契约》等本土作品不仅在国内外市场"叫好叫座"，有的甚至还成功"令世界着迷"。这些成功的案例不仅丰富了电竞游戏内容，也为整个产业链的健康发展奠定了基础。

从电竞游戏的类型分布来看，射击类游戏占据主导地位，占比26.1%；多人在线战术竞技类次之，占比15.2%；而体育竞技类则占比12.0%。特别值得关注的是，在2025年中国电竞用户最偏好的游戏类型中，FPS（第一人称射击游戏）以37.62%的占比位居榜首，TPS（第三人称射击游戏）则以35.05%的占比紧随其后，反映了射击类游戏在当前电竞市场上的受欢迎程度。

按平台分类，移动游戏占比高达57.6%，客户端游戏占比26.1%，同时具有两种版本的电竞游戏占比12.0%，较去年增长3.5%，而网页游戏仅占4.3%。这一分布凸显了移动电竞已经成为中国电竞市场的重要组成部分的重要组成部分，这与移动互联网的普及和智能手机性能的提升密不可分。

3.2 中游：赛事运营与俱乐部生态

赛事运营是电竞产业链中游的核心环节，也是电竞产业爆发的直接受益者。2024年，省级以上、职业选手参与的非表演类电竞赛事共举办124项。尽管总数较去年有所减少，但线下赛事的比例却大幅上升

电竞俱乐部作为赛事参与的主体，其发展状况直接关系到整个产业的活力。截至2024年底，我国可查询的电子竞技俱乐部共有195家，较去年有所增加。这些俱乐部主要集中在上海、北京、广州和杭州等一线或新一线城市，其中上海的俱乐部数量继续排在首位。俱乐部的经营策略也在发生变化，越来越多的俱乐部不再局限于单一赛事，而是积极拓展多赛道布局。数据显示，参加2种及以上赛事的俱乐部占比已达40.6%，较去年有明显增长，表明俱乐部在寻求业务多元化和降低经营风险。

在195家电竞俱乐部中，59.4% 的俱乐部仍然只参加单种赛事，而 40.6% 的俱乐部则已扩展到参加2种及以上赛事。这种变化既是对市场环境的适应，也是对未来发展的一种积极探索。

3.3 下游：内容传播与衍生产业

电竞产业链的下游主要包括内容传播平台和衍生产业。其中，直播平台是电竞内容最主要的传播渠道。这些平台不仅为用户提供了便捷的观赛途径，也为电竞产业创造了主要的收入来源。直播收入在整个电竞产业收入中占据80.84%的比重，充分说明了其在当前电竞商业模式中的核心地位。

电竞内容传播方式的多样化也推动了相关技术的发展和创新。首都体育学院管理与传播学院院长王庆伟对此评价道："电竞是数字经济、未来产业和数字化时代的必然产物，举办电竞赛事将会带动网络升级、推动6G普及等。"这意味着电竞不仅仅是一种娱乐形式，还在一定程度上成为了技术进步和基础设施升级的催化剂。

除了传统的直播平台，电竞还与文化、旅游、商业等领域实现了深度融合实现了深度融合，不断释放促消费的"乘数效应"。例如，2024年《黑神话：悟空》上线后，"跟着悟空游山西"活动掀起了中国古建"打卡热"。这一现象表明，电竞具备强大的跨产业辐射能力，能够有效地将线上流量转化为线下实体经济收益。

4 政策与环境分析

4.1 政策支持与政府态度

近年来，中国政府对待电竞的态度发生了显著的积极转变。2024年，国务院有关文件中首次明确提及"支持电子竞技等发展"，表明了中央政府对电子竞技产业的认可与支持。这种政策转向为电竞产业的健康发展创造了有利条件，也促进了更多社会资源的流入。

地方政府也积极响应，纷纷推出各自的电竞产业扶持政策。北京市近期印发的《关于促进北京市游戏电竞行业高质量发展的支持办法（暂行）》提出，要加强出版审核质量的提高和周期的压缩。这些措施旨在优化营商环境，为电竞企业提供更加高效的服务。

其他地区的支持措施也各有特色。例如，福建省厦门市集美区采取"真金白银"的方式推动产业发展，对当年度每款获得版号并在境内上线的原创游戏给予10万元奖励。这种做法直接降低了企业的运营成本，提高了市场参与的积极性。

从全国范围来看，电竞城市布局呈现出"多点开花"的局面。海南省的陵水县、广东省的佛山市等地通过电竞赛事与文旅资源联动，提出打造区域性电竞IP。这种差异化发展战略有利于形成多样化的产业生态，避免同质化竞争。

4.2 下行风险与负面清单

尽管电竞产业前景看好，但也面临着一些潜在风险和挑战。2022年，中国电竞市场规模约为1579亿元，同比下降5.6%，出现了多年来的首次回落。这一现象提醒我们，电竞产业并非一帆风顺，而是同样面临着市场周期的考验。

在经济环境方面，尽管国民经济持续稳定增长，电竞自身变现能力也在增强，但依然存在经济发展不平衡经济发展不平衡和行业恶性竞争带来的电竞泡沫。这些问题如果不能得到妥善解决，可能会对整个产业的可持续发展造成不利影响。

技术层面的挑战也不容忽视。中国的电竞游戏产业存在着自主研发能力差的问题。这使得国内企业在面对国际竞争时可能处于不利地位，也难以充分发掘中国文化特色，打造具有民族特色的电竞产品和赛事。

社会环境方面，尽管老一辈电竞人树立了良好的正面形象，用户规模的增长也在引导主流价值观变化，但对电竞的社会偏见仍然存在。职业选手的管理方式虽然趋于科学，但尚未形成完善的体系。这些因素都在一定程度上制约了电竞产业的进一步发展。

5 未来发展趋势

5.1 体育化与规范化

电子竞技的体育化进程将在未来几年进一步加速。这一趋势的标志性事件包括电竞成为杭州亚运会的正式比赛项目，以及国际奥委会宣布举办首届奥林匹克虚拟体育节。这些进展不仅提升了电竞的社会认可度，也为产业的规范化发展指明了方向。

在体育化背景下，电竞的教育和培训体系也将逐步完善。教育部门已将电子竞技运动与管理专业纳入高校课程体系；人社部门则将电子竞技员、电子竞技运营师纳入职业分类大典，使电竞成为正式职业。这些措施为电竞人才的培养和职业发展提供了制度保障。

另一个重要趋势是标准化和规范化。电竞行业正在坚持规范化发展，产业链各环节均取得了明显实效。这意味着单纯追求市场规模扩大的粗放型增长模式将逐渐被注重质量和可持续性的精细化发展模式所取代。

专业化方面，训练体系、比赛规则和运动员权益保护将进一步规范化。这将改善电竞选手的职业环境，延长职业生涯，并提高专业技能水平，从而提升整个产业的竞争力。

5.2 商业化与多元化

电竞产业的商业化模式将日趋多元，除现有的直播打赏、赛事赞助外，还将开拓更多的收入来源。报告指出，电竞行业的商业模式主要依靠围绕电竞赛事的流量变现，而广告、赞助和版权等围绕赛事的收入潜力巨大。这种多元化趋势将增强产业的抗风险能力，减少对单一收入来源的依赖。

具体而言，电竞产业的商业化将通过以下几个路径实现：-品牌赞助：越来越多传统行业的品牌开始涉足电竞赞助，看中了其背后的年轻消费群体；-媒体版权：随着赛事价值的提升，版权费用将成为赛事组织者的重要收入来源；-周边商品：游戏角色、战队标志等元素的周边商品销售将为电竞创造更多的收入来源。

电竞与其他产业的跨界融合也将创造出新的商业机会。例如，"电竞+文旅"的模式已经显现出巨大的潜力，如《黑神话：悟空》引发的"跟着悟空游山西"活动，就是将线上游戏效应转化为线下文旅消费的成功案例。

5.3 技术创新与体验升级

技术革新将继续深刻影响电竞产业的未来发展。一方面，移动终端的性能改进和网络的升级（如6G的普及）将极大提升电竞赛事的观看体验和参与度。新技术也将催生新的电竞形式和内容。

移动电竞的兴起代表了技术驱动下的一个重要发展方向。随着5G乃至未来6G技术的商用，移动电竞的体验将进一步提升，这可能改变现有电竞市场的格局。

另一个技术驱动的趋势是电竞内容的沉浸式体验升级。虚拟现实、增强现实等技术的应用将使观众不再满足于被动观看，而是渴望更具临场感和交互性的体验方式。这种需求将反过来促使电竞企业在内容生产和传播方式上进行创新。

5.4 国际化与出海机遇

电竞产业的国际化趋势将推动全球范围内的赛事交流和合作，增强电子竞技的全球影响力。这种国际化不仅体现在中国电竞选手和战队参与国际赛事，还包括引进国外优秀赛事和经验交流。

2024年，中国电竞产业继续开拓海外市场，部分国产电竞游戏赛事已在东南亚多国成为当地最受欢迎的赛事之一。这表明中国电竞已经开始具备文化输出的能力。

特别值得注意的是，若干款头部国产电竞游戏产品已入选沙特世界杯正式比赛项目。这是一个重要的里程碑，意味着中国电竞游戏开始在国际最高舞台上展示自己的实力和魅力。

我国自研电竞游戏赛事在海外的影响力进一步扩大，吸引了超千万海外观众观赛。头部赛事单场观赛人数峰值甚至超过400万人次。这些数据证明了中国电竞在海外市场的吸引力和潜力。

结论与建议

通过对中国电子竞技行业的全面调查，我们可以得出以下几点结论：

针对不同的市场参与者，我们提出以下建议：

对于电竞企业，应抓住产业转型升级的机遇，加大在内容原创和技术创新上的投入，特别是在移动电竞和跨界融合领域的布局。关注国际市场动向，适时推进出海战略，将中国电竞的成功经验复制到全球市场。

对于政府部门，应考虑进一步完善电竞产业的相关政策和法规，为产业发展营造更加有利的环境。也要注意防范行业风险，引导产业健康发展。

对于投资者，应重点关注电竞产业链中具有核心技术和创新能力技术和创新能力的企业，特别是在内容制作、赛事运营和技术服务等关键环节具有竞争优势的市场竞争优势的市场主体。

对于教育机构，应密切关注电竞产业的人才需求变化，及时调整课程设置和培养方案，为产业发展提供充足的人才支持。

中国电子竞技产业正处于一个重要的发展节点，面临着前所未有的机遇和挑战。只有准确把握行业发展趋势，才能在未来的竞争中赢得先机。